PÉNZÜGYI LÍZING: JELLEMZŐK, TÍPUSOK ÉS PÉLDA - DUDAS - 2026

A lízing egy módszer, amelyet egy társaság strukturált kifizetésekkel járó eszközök megszerzésére használ fel idővel. Megállapodásként fejezhető ki, amelyben a bérbeadó lízingdíjat kap az ingatlan költségeinek fedezésére.

A pénzügyi lízing hasonló a teljes beszerzési tranzakcióhoz, amelyet futamidejű kölcsönből finanszíroznak, mivel a kifizetéseket havonta teljesítik. A lízingbevevő nemcsak operatív ellenőrzést gyakorol az eszköz felett, hanem az eszköz értékelésében bekövetkező változás gazdasági kockázatainak és hasznainak jelentős részét is birtokolja.

Forrás: pixabay.com

A teljes beszerzési tranzakcióktól eltérően azonban a lízingbevevő az esedékes egyenleget adósságként mutatja be, a kifizetéseket ráfordításként mutatja, és nem rendelkezik a berendezéssel.

A lízingidőszak alatt a pénzügyi társaságot tekintik az eszköz törvényes tulajdonosának.

Fontosság a vállalatok számára

A lízing fontos fogalom az üzleti életben. Az induló vállalkozások vagy a kisvállalkozások gyakran pénzügyi lízing lehetőségeket keresnek.

Ennek oka az, hogy erőforrásaik korlátozottak, és ezeknek a társaságoknak a tulajdonosai nem akarnak annyi pénzt fektetni eszközök megszerzésébe, hogy az üzlet támogatása az elejétől kezdve megmaradjon. Ezért bérbe adják az eszközöket, amikor arra szükség van.

A legjobb lehetőség havi fizetés, még a kapcsolódó kamatokkal is, ahelyett, hogy a készpénzt tőkeelemek vásárlására használnák.

Mivel a bankfinanszírozás sok kisvállalkozás számára továbbra is nehézkes, a pénzügyi lízing életképes, de rosszul megérthető alternatíva.

Számos olyan vállalkozás van, amelyek fizetésképtelenné válnak a cash flow problémák miatt. Ezen vállalkozások némelyike ​​akár jövedelmező is lehet, de készpénzüket készletekbe vagy követelésekbe kötik. A pénzügyi lízing egy alternatív hitelkeret, amely nagyobb likviditást tesz lehetővé.

Ez lehetővé teszi a lízingbevevő számára, hogy drága tárgyat vásároljon, vagy egy adott időszakon belül aktiválja az üzletet, enyhítve ezzel a jelentős mennyiségű készpénz előteremtésének szükségességét.

A pénzügyi lízing jellemzői

A pénzügyi lízing olyan kereskedelmi megállapodás, amelynek fő jellemzői a következők:

- A bérlő, aki ügyfél vagy hitelfelvevő lesz, kiválaszt egy eszközt, például számítógépet, járművet, szoftvert stb.

- A bérbeadó, amely a pénzügyi társaság, megvásárolja ezt az eszközt.

- A bérlőnek joga van használni ezt az eszközt a lízingszerződés során.

- A bérlő egy sor bérleti díjat vagy díjat fizet az eszköz használatáért.

- A lízingbeadó által a lízing elsődleges időszakában összegyűjtött lízingdíj elegendő az eszköz költségeinek nagy részének vagy egészének megtérítéséhez, plusz a bérlő által fizetett bérleti díjak kamatai.

- A másodlagos időszakra szóló bérleti díj sokkal alacsonyabb. Ezt gyakran bors bérlésnek hívják.

- A lízingbevevőnek lehetősége van megszerezni az eszköz tulajdonjogát. Például, ha a legutóbbi bérleti díjat fizeti a kereskedelmi opció vételárán.

- A lízingbeadó nem vállalja sem a kockázatokat, sem a haszon a haszonbérbe adott eszközök használatából származó haszonnal.

- Az ilyen típusú lízing nem mondható le. A bérbeadó befektetése biztosított.

A számvitelre gyakorolt ​​hatás

A pénzügyi lízing pénzügyi tulajdonságai hasonlóak az adásvételi szerződések pénzügyi jellemzőivel, mivel a szokásos eredmény az, hogy a lízingbevevő a bérlet végén az eszköz tulajdonosává válik,

Ennek ellenére eltérő számviteli kezelési és adóügyi vonatkozásai vannak. Előfordulhatnak adókedvezmények a bérlő számára az eszköz lízingje helyett, ha megvásárolják. Ez nagy motiváció lehet a pénzügyi lízing megszerzéséhez.

Tőkésítés esetén a pénzügyi lízing az eszközök, valamint a mérlegben lévő kötelezettségek növekedéséhez vezet. A működő tőke ennek következtében csökken, de további tőkeáttételt hoz létre az adósság / saját tőke arány növekedése.

A cash flow kimutatásban a lízingdíjak egy részét a működési cash flow-ban, a pénzügyi cash flow-ban pedig részben kell kimutatni, mivel a pénzügyi lízingköltségeket a tőkeköltségek és a kamat között kell felosztani, hasonlóan a kölcsön vagy kötvény.

típusai

Tőke- vagy pénzügyi lízing

Ez egy hosszú távú megállapodás, amelyet nem lehet felmondani. A lízingbevevő kötelezettsége a bérleti díj fizetése a megállapodás szerinti időtartam lejártáig. A lízing időszaka általában megegyezik az eszköz működési élettartamával a társaságban.

Ez egy hosszú távú lízing, amelyben a lízingbevevőnek a bérelt tételt eszközként kell nyilvántartania a mérlegében, és a lízingdíjak jelenértékét adósságként kell nyilvántartania.

Ezenkívül a lízingbeadónak a lízingkövetést értékesítésként kell nyilvántartania a saját mérlegében. A tőkebérlet több évig tarthat, és nem mondható el. Adózási szempontból értékesítésnek minősül.

Operativ lízing

A operatív lízing időtartama rövid, és a bérlő választása szerint, előzetes értesítéssel felmondható.

Ezért a működési bérleti szerződést "határozatlan idejű lízingszerződésnek" is nevezik. A lízing időtartama rövidebb, mint az eszköz gazdasági élettartama. Következésképpen a lízingbeadó nem téríti vissza befektetését az elsődleges lízingidőszak alatt.

Néhány példa a működési lízingre: másológépek, számítógépes hardverek, autók, stb.

Előfordulhat, hogy egy olyan vállalkozás, amely ismeri a csúcstechnológiájú berendezések lehetséges elavulását, nem akar vásárolni semmilyen berendezést. Ehelyett inkább egy operatív bérleti szerződést választ, hogy elkerülje az elavulás potenciális kockázatát.

Eladás és lízing

Ez a pénzügyi lízing részhalmaza. Az ilyen típusú lízingben a társaság eszközt ad el egy másik félnek, amely azt viszont bérbe adja a társaságnak.

Az eszközt általában piaci értéken értékesítik. Ezért a társaság egyrészt készpénzben kapja az eladási árat, másrészt pedig az eladott eszköz gazdasági felhasználását.

A társaság köteles időszakos bérleti díjat fizetni a bérbeadónak. Az adásvételi és bérleti szerződés mind a bérbeadó, mind a bérlő számára egyaránt előnyös.

Míg az előbbi értékcsökkenés miatt adókedvezményekben részesül, az utóbbi azonnali pénzbeáramlással rendelkezik, amely javítja likviditási helyzetét.

Valójában egy ilyen rendszer népszerű a rövid távú likviditási válsággal küzdő vállalatok körében. E megállapodás értelmében azonban az eszközöket fizikailag nem cserélik, inkább csak a nyilvántartásokban történik. Ez nem más, mint egy papírügylet.

Tőkeáttételes lízing

Ez a lízing speciális formája, amely az utóbbi években nagyon népszerűvé vált. Népszerű a nagy értékű eszközök, például repülőgépek, olajfúrótornyok és vasúti berendezések finanszírozása során.

A fent említett három lízingtípussal ellentétben ebben az esetben három fél vesz részt: a bérlő, a bérbeadó és a hitelező.

A tőkeáttételes lízing olyan lízingszerződésként határozható meg, amelyben a lízingbeadó biztosítja a bérelt eszköz költségének a saját tőkéjének egy részét (például 25% -át), míg a harmadik fél hitelezője biztosítja a finanszírozás fennmaradó részét.

A bérbeadó, aki az eszköz tulajdonosa, jogosult az eszközhöz kapcsolódó értékcsökkenési levonásra.

Pénzügyi lízingszerződés

Ez egy olyan szerződéses megállapodás, amelyben a bérbeadó, aki egy eszköz tulajdonosa, lehetővé teszi a lízingbevevő számára, hogy az eszközt egy meghatározott időtartamra használja, időszakos kifizetések cseréjeként.

A lízing tárgya lehet jármű, gép vagy bármilyen más eszköz. Ha a bérbeadó és a bérlő megállapodik a lízing feltételeiben, a bérlő megkapja a berendezés használati jogát. Cserébe rendszeres időközönként fizetést fizet a lízing időtartamára.

A bérbeadó azonban megtartja az eszköz tulajdonjogát, és joga van a berendezés lízingét megszüntetni, ha a bérlő megsérti a megállapodás feltételeit, vagy illegális tevékenységet folytat a berendezés felhasználásával.

Előnyök

- A kifizetések összegének és időszakosságának meghatározása.

- Minimális költség előre.

- A bérleti díj általában levonható a társasági adóból.

- Az eszköz használatának folytatása a lízingidőszak végén.

- Kiegészítő finanszírozási sor, amely nem érinti a főbb banki megállapodásokat.

Felelősség az eszköz karbantartásáért

Amíg az eszköz pénzügyi lízing alatt áll, a bérlő felel az eszköz karbantartásáért és minden esetleges szolgáltatásért. Lehetőség van külön karbantartási szerződés megkötésére.

Fontos, hogy biztosítsa a kérdéses eszközre vonatkozó biztosítási kötvényt, amely fedezi az esetleges károkat, amelyek a lízing során felmerülhetnek.

A szerződés vége

A pénzügyi lízing végén lehetőséget kaphat a lízing meghosszabbítására vagy az eszköz visszaadására a pénzügyi társaságnak. Ez a megállapodás feltételeitől függ.

A legtöbb esetben azt tapasztalja, hogy az elsődleges bérleti időszak végén lehetősége van meghosszabbítani a bérleti szerződést másodlagos időszakra.

Ez határozatlan ideig folytatódhat, amikor a lízingbeadó és a lízingbeadó megállapodik, vagy amikor az eszközt eladják.

A másodlagos bérleti díj sokkal alacsonyabb lehet, mint az elsődleges bérleti díj, vagy a bérlet havonta folytatható ugyanazon bérleti díj mellett.

Ha nem szükséges hosszabbítás, akkor az eszközt vissza kell adni a pénzügyi társaságnak, amely általában eladja.

Különbségek az operatív lízinghez képest

jelentés

A pénzügyi lízing olyan kereskedelmi szerződés, amelyben a lízingbeadó hagyja, hogy a lízingbevevő egy eszközt használjon rendszeres időközönkénti kifizetések ellenében. Ezért ez egy hosszú távú koncepció.

A működési lízing olyan kereskedelmi szerződés, amelyben a lízingbeadó lehetővé teszi a lízingbevevő számára, hogy egy eszközt rövid időn keresztül folyósítson időszakos kifizetések ellenében. Ezért ez egy rövid távú koncepció.

Átruházhatóság

Pénzügyi lízing során az eszköz tulajdonjogával kapcsolatos összes kockázat és haszon átkerül a bérlőhöz.

Ez azt jelenti, hogy a bérlő meglehetősen hasonló helyzetben van, mint az eszköz megvásárlása.

A bérbeadó megtartja az eszköz tulajdonjogát, de a bérlő kizárólag az eszközt használja.

A pénzügyi lízinggel ellentétben az operatív lízing nem ruházza át a tulajdonjoggal járó kockázatokat és haszonnal a lízingbevevőt.

A szerződés jellege

A pénzügyi lízinget kölcsönszerződésnek / szerződésnek nevezik. A működési lízingre vonatkozó szerződést bérleti szerződésnek / szerződésnek nevezzük.

Miután a szerződést mindkét fél aláírta, a pénzügyi lízing általában nem mondható el. Az operatív lízinggel, még a két fél közötti megállapodás aláírása után is, az elsődleges időszakban felmondható.

Karbantartás

Pénzügyi lízing esetén a bérlő felel az eszköz gondozásáért és karbantartásáért. Működési lízing esetén a bérbeadó az, aki az eszközt ápolja és fenntartja.

Elavulás kockázata

Pénzügyi lízing esetén ez a kockázat a lízingbevevőre hárul. A működési lízing esetében ez a kockázat a bérbeadót terheli.

Számviteli menedzsment

A pénzügyi lízing olyan lízing, amelyet nyilvántartásba kell venni a számviteli rendszerben.

Másrészről, az operatív lízing olyan koncepció, amelyet nem kell nyilvántartani egyetlen számviteli rendszerben sem. Ez az oka annak, hogy az operatív lízingt a mérlegen kívül is hívják.

Adókedvezmény

A pénzügyi lízing adókötelezettséget nyújt a lízingbevevőnek az eszközköltségekre, például értékcsökkenésre és pénzügyi költségekre.

A operatív lízing csak a bérleti díjak után von le adókedvezményt.

Beszerzési lehetőség

A pénzügyi lízing során a lízingbevevőnek lehetősége van az eszközt a szerződéses időszak végén megvásárolni. A működési lízingben a bérlő nem kap ilyen ajánlatot.

Pénzügyi lízing példa

A C vállalat kerékpárok gyártására szakosodott. Bérelt néhány speciális gyártóberendezést az L.-től.

A berendezés hasznos élettartama 6 év, a bérleti idő pedig öt év. A berendezések valós értéke 20 millió dollár, a C társaság által fizetett minimális lízingdíjak jelenértéke pedig 15 millió dollár.

A berendezéseket kifejezetten a C társaság működésére tervezték, és a lízing olyan rendelkezést tartalmaz, amely lehetővé teszi a C társaság számára, hogy sokkal alacsonyabb áron meghosszabbítsa a bérleti szerződést, vagy öt év végén vásárolja meg a berendezést 1 millió dollárért.

A felszerelések valós értéke a lízingidőszak végén várhatóan 4 millió dollár lesz. Ez határozottan pénzügyi lízing, amelyet az alábbiak jeleznek:

- A lízing időtartama meghaladja a berendezés hasznos élettartamának 70% -át;

- A lízing tartalmaz egy ajánlatvásárlási lehetőséget.

- A berendezés személyre szabott, és harmadik személyek nem használhatják jelentős módosítások nélkül.

Irodalom

1. Wikipedia, az ingyenes enciklopédia (2018). Pénzügyi lízing. Forrás: en.wikipedia.org.
2. Maxxia (2018). Hogyan lehet megkülönböztetni a különbséget a pénzügyi lízing és az operatív lízing között? Feltöltve: maxxia.co.uk.
3. Wall Street Mojo (2018). Pénzügyi lízing vs operatív lízing. Forrás: wallstreetmojo.com.
4. Nemzetközi pénzügyi beszámolási eszköz (2018). Pénzügyi lízing. Forrás: readyratios.com.
5. Sinka DK (2018). Pénzügyi lízing: A bérleti finanszírozás 4 típusa - magyarázva! Az Ön cikkkönyvtára. Forrás: yourarticlelibrary.com.
6. Számviteli magyarázat (2018). Pénzügyi lízing. Feltéve: accountingexplained.com.
7. Maxxia (2018). Pénzügyi lízing magyarázat. Feltöltve: maxxia.co.uk.
8. CFI (2018). Mi az a berendezés-bérleti szerződés? Forrás: corporatefinanceinstitute.com.